चक्रवृद्धि ब्याज समझना

चक्रवृद्धि ब्याज अपने पिछले रिटर्न पर रिटर्न अर्जित करने की प्रक्रिया है — और कई वर्षों में, वह शांत हिमगेंद एक लंबी अवधि के धन के पीछे सबसे विश्वसनीय शक्तियों में से एक है।

एक सरल परिभाषा

ब्याज या निवेश वृद्धि आमतौर पर किसी शेष राशि पर गणना की जाती है। साधारण वृद्धि केवल आपकी मूल जमा राशि पर भुगतान करती है। चक्रवृद्धि वृद्धि आपकी जमा राशि प्लस पहले जुड़े सारे विकास पर भुगतान करती है। सादे शब्दों में: आप अपने पैसे के पैसे पर पैसा कमाना शुरू करते हैं। जितना अधिक यह चलता है, "पैसे का पैसा" हिस्सा परिणाम पर हावी होता जाता है।

अंतर को देखने के लिए, दो खातों की कल्पना करें जिनमें समान जमा और समान दर हो। साधारण खाता एक सीधी रेखा में बढ़ता है — हर साल समान निश्चित राशि जुड़ती है। चक्रवृद्धि खाता एक वक्र में ऊपर की ओर मुड़ता है, क्योंकि वह आधार जिससे यह बढ़ता है लगातार बड़ा होता जाता है। शुरुआत में अंतर छोटा होता है; कुछ दशकों के बाद वह विशाल हो सकता है। यही कारण है कि व्यक्तिगत वित्त में "जल्दी शुरू करें" इतना बार दोहराया जाता है — यह कोई नारा नहीं, यह गणित है।

अंतर्दृष्टि: ब्याज पर ब्याज

एक लंबी, धीमी ढलान के ऊपर एक हिमगेंद की कल्पना करें। पहला लुढ़कना एक पतली परत जोड़ता है। लेकिन हर बाद का लुढ़कना अधिक बर्फ उठाता है क्योंकि गेंद पहले से बड़ी है। चक्रवृद्धि वृद्धि भी ऐसे ही व्यवहार करती है: शुरुआती लाभ छोटे होते हैं, लेकिन वे बाद के लाभों को बड़ा करते हैं, जो अगले को और बड़ा करते हैं। किसी को किसी विशिष्ट परिणाम का वादा नहीं किया जाता — वास्तविक रिटर्न भिन्न होते हैं — लेकिन तंत्र स्थिर और अच्छी तरह समझा हुआ है।

एक छोटा काम किया हुआ उदाहरण

एक उदाहरणात्मक उदाहरण के रूप में, मान लें कि आप एक गोल राशि निवेश करते हैं और वह औसत वार्षिक दर से बढ़ती है। 10 वर्षों के बाद, शेष राशि लगभग मूल plus दस वर्षों की वृद्धि के बराबर है। 30 वर्षों के बाद, वृद्धि वाला हिस्सा मूल से कहीं अधिक बड़ा होता है, क्योंकि वृद्धि लगातार वृद्धि पर बनती रहती है। सटीक आंकड़ा पूरी तरह उस रिटर्न पर निर्भर करता है जो आप वास्तव में कमाते हैं, जो कभी निश्चित या आश्वस्त नहीं होता।

आकार को ठोस बनाने के लिए: समयरेखा के पहले तिहाई में, आपकी जमा राशियाँ और शुरुआती वृद्धि आकार में समान दिखती हैं। मध्य तिहाई में, वृद्धि आपके द्वारा व्यक्तिगत रूप से डाली गई राशि से आगे निकलने लगती है। अंतिम तिहाई तक, शेष राशि पर फिर से निवेश किए गए लाभों द्वारा हावी होती है — पैसा मोटे तौर पर "खुद-ब-खुद बन" रहा है। यही कारण है कि दो लोग जिन्होंने समान आजीवन कुल निवेश किया, शुद्ध रूप से इस बात पर बहुत अलग परिणाम प्राप्त कर सकते हैं कि उन्होंने कब शुरुआत की, बिना किसी विशेष कौशल के।

जल्दी शुरू करना बाद में अधिक बचाने से बेहतर है

दो लोगों पर विचार करें। एक युवावस्था में ठीक सी राशि बचाता है और कुछ समय बाद जोड़ना बंद कर देता है। दूसरा बाद में शुरू करता है लेकिन हर महीने अधिक राशि बचाता है। चूँकि जल्दी शुरू करने वाले को चक्रवृद्धि के लिए अधिक लंबी रनवे मिलती है, वे कुल में कम योगदान देने के बावजूद आगे निकल सकते हैं। यही मूल कारण है कि वित्तीय मार्गदर्शिकाएँ बाज़ार का समय निकालने से बाज़ार में समय को महत्व देती हैं।

निष्कर्ष यह नहीं है "कम बचाएँ" — यह है कि समय एक संसाधन है। यदि आप बाद में शुरू करते हैं, तो समान परिणाम तक पहुँचने के लिए आमतौर पर आपको अधिक बचाना पड़ता है, और यही कारण है कि हमारी 30 से शुरू करें मार्गदर्शिका अभी शुरू करने और धीरे-धीरे बढ़ाने पर ज़ोर देती है।

अंतर अंत में क्यों चौड़ा होता है

शुरुआती वर्षों में, आपकी शेष राशि का अधिकतर हिस्सा आपकी अपनी जमा राशियाँ होती हैं, इसलिए चक्रवृद्धि अप्रभावशाली लगती है। बाद के वर्षों में, जमा हुई वृद्धि नई वृद्धि का अधिकतर हिस्सा पैदा करती है। लोग जिस "हॉकी स्टिक" वक्र को दिखाते हैं वह वास्तव में दशकों तक खेले गए इसी प्रभाव का परिणाम है।

चक्रवृद्धि आवृत्ति, संक्षेप में

ब्याज आपकी शेष राशि में वार्षिक, त्रैमासिक, मासिक, या यहाँ तक कि दैनिक जुड़ सकता है। अधिक बार चक्रवृद्धि का मतलब है वृद्धि को थोड़ा अधिक बार पुनर्गणित किया जाना, जो परिणामों को थोड़ा ऊँचा धकेल सकता है। लंबी अवधि के शेयर फंड के लिए, बड़ा चालक औसत वार्षिक रिटर्न और वर्षों की संख्या है, न कि आवृत्ति का बारीक मुद्दा। फिर भी, शब्द जानना उपयोगी है ताकि स्टेटमेंट समझ में आएँ।

एक सुविधाजनक नियम है जिसे 72 का नियम कहा जाता है जो दर और समय की शक्ति दिखाता है। एक उदाहरणात्मक उदाहरण के रूप में, यह अनुमान लगाने के लिए 72 को औसत वार्षिक रिटर्न प्रतिशत से विभाजित करें कि किसी शेष राशि को दोगुना होने में कितने वर्ष लगते हैं। एक उदाहरणात्मक 6% औसत पर, इसका सुझाव है लगभग 12 वर्ष दोगुना होने में; 8% पर, लगभग 9 वर्ष। यह नियम एक मोटा मानसिक शॉर्टकट है, किसी वास्तविक रिटर्न का वादा नहीं, लेकिन यह मूल विचार को पकड़ता है: छोटे दर अंतर और अतिरिक्त वर्ष चक्रवृद्धि होकर बहुत अलग अंतों में बदलते हैं।

ऋण के लिए दोहरा तलवार

चक्रवृद्धि तब आपके खिलाफ काम करती है जब आप उसे चुका रहे हों। क्रेडिट-कार्ड शेष राशियाँ और कुछ ऋण ब्याज लेते हैं जो चक्रवृद्धि होता है, इसलिए आपकी बकाया राशि तब भी बढ़ सकती है यदि आप केवल न्यूनतम भुगतान करें। यही कारण है कि उच्च-ब्याज ऋण को अक्सर साफ करना तत्काल बताया जाता है: वही हिमगेंद जो खाते में धन बनाती है वही आपको एक शेष राशि में दबा सकती है।

एक उदाहरणात्मक उदाहरण के रूप में, एक शेष राशि जिसे केवल न्यूनतम भुगतान मिलते रहें वह साफ होने में कई वर्ष ले सकती है और मूल खरीद मूल्य से कहीं अधिक ब्याज में पड़ सकती है — क्योंकि हर महीने का ब्याज उस शेष राशि पर गणना किया जाता है जो मुश्किल से घटी हो। व्यावहारिक सबक सरल है: आपके द्वारा बकाया ऋण पर ब्याज दर आमतौर पर आपके द्वारा कमाने की आशा वाले निवेश पर रिटर्न से अधिक मायने रखती है, इसलिए महँगे ऋण को कम करना अक्सर उपलब्ध सबसे उच्च-विश्वास वित्तीय कदम होता है।

इसे देखने का एक यादगार तरीका

यदि आप एक हाथ-पर अभ्यास चाहते हैं जो चक्रवृद्धि के साथ अच्छा चलता है, तो हमारी डॉलर-कॉस्ट औसत मार्गदर्शिका दिखाती है कि स्थिर, बार-बार निवेश तंत्र को समय का अनुमान लगाए बिना काम करने देते हैं।